ไขข้อสงสัย Quant Investing คืออะไร

MY Kismet
3 ส.ค. 26
16:50
102 views

Quant Investing คืออะไร ตอบเลยว่าเป็นแนวทางการลงทุนรูปแบบหนึ่ง ที่อิงหลักคณิตศาสตร์และการคำนวณเป็นหลัก ซึ่งการใช้งานจะอาศัยข้อมูลตัวเลขทั้งหมด ทั้งสถิติ ราคาหุ้น ผลประกอบการ และรายได้ทั้งหมดของบริษัท เพื่อลดการใช้อารมณ์ในการตัดสินใจของนักลงทุน

Quant Investing ใช้ตัวเลขตัดสินใจจริงหรือ?

เป็นเรื่องจริง กลยุทธ์การลงทุนนี้พึ่งพาตัวเลข สถิติ และแบบจำลองทางคณิตศาสตร์ เพื่อใช้ในการตัดสินใจแบบอัตโนมัติ ซึ่งเราอาจรู้จักกันในชื่อการลงทุนเชิงปริมาณ ได้รับความนิยมเป็นอย่างมาก และคาดการณ์ว่าการลงทุนประเภทนี้จะมีมูลค่าสูงถึง 2.89 ล้านล้านดอลลาร์ ในปี 2034 (2023-07-20) [1]

Quant ใช้ข้อมูลใดคัดหุ้นเสียในตลาดทิ้ง?

กลยุทธ์ Quant หรือ Quant Investing ใช้ข้อมูลทางการเงิน ข้อมูลคุณภาพงบประมาณ ข้อมูลสภาพคล่อง และตัวเลขความผันผวน มาคำนวณเพื่อคัดหุ้นเสียในตลาดทิ้ง หุ้นเหล่านี้อาจเป็นหุ้นที่ทำกำไรได้อยู่ แต่สำหรับการลงทุนประเภทนี้จะถือว่าเป็นหุ้นเสียที่โตต่อไม่ได้

ทำไม Quant ถึงสนใจรูปแบบราคา?

เพราะรูปแบบราคา และข้อมูลปริมาณการซื้อขายในอดีต สามารถบอกพฤติกรรมรวมของคนในตลาดได้ กลยุทธ์การลงทุนนี้เชื่อว่าพฤติกรรมของมนุษย์ ทั้งความโลภ ความกลัว มีโอกาสเกิดขึ้นแบบซ้ำๆ หากสามารถวิเคราะห์ข้อมูลเหล่านี้ได้ นักลงทุนจะมีโอกาสทำกำไรมากขึ้น

โมเดล Quant รู้ได้ยังไงว่าหุ้นตัวไหนเป็นโอกาส?

โมเดล Quant จะทำการวิจัยเชิงปริมาณพร้อมกับ ให้คะแนนหุ้นแต่ละตัวพร้อมกัน โดยใช้ข้อมูลการเปรียบเทียบคุณค่า ข้อมูลแนวโน้ม คุณภาพ และความผันผวน มาวิเคราะห์เพื่อหาตัวเลขที่ดีที่สุด พร้อมกับให้คะแนนโอกาสในการทำกำไรให้กับนักลงทุน

AI กับ Quant Investing ต่างกันในเรื่องใด?

ต่างกันในเรื่องความชัดเจน กฎเกณฑ์ และความยืดหยุ่น กลยุทธ์การลงทุนแบบ Quant Investing นักลงทุนจะต้องเป็นคนระบุกฎเกณฑ์ไว้เอง และกลยุทธ์นี้มีความยืดหยุ่นน้อย เมื่อเทียบกับ AI ที่วิเคราะห์ข้อมูลเองทั้งหมดผ่านระบบ และมีความยืดหยุ่นที่สูงกว่า

ถ้าตลาดเปลี่ยน Quant ต้องปรับตัวด้วยหรือไม่?

ปรับตัวด้วยแน่นอน เพราะถ้าไม่มีการปรับตัวประสิทธิภาพการทำงานจะลดลง กลุ่มนักวิเคราะห์จึงต้องมีการทดสอบย้อนหลังอยู่บ่อยครั้ง เพื่อปรับจูนน้ำหนักของปัจจัยให้เหมาะกับสถานการณ์ในปัจจุบัน ซึ่งกลยุทธ์นี้ค่อนข้างซับซ้อนมากเมื่อเทียบกับกลยุทธ์ Direct Indexing

กลยุทธ์ Quant Investing มีค่าใช้จ่ายสูงหรือไม่?

กลยุทธ์ Quant Investing มีค่าใช้จ่ายไม่สูงมากนัก เรื่องนี้ขึ้นอยู่กับระดับความซับซ้อน ซึ่งกลยุทธ์การลงทุนนี้มีการเก็บค่าธรรมเนียมเพียงแค่ 0.15 – 0.75% เท่านั้น ซึ่งต่ำกว่าการลงทุนแบบดั้งเดิม ที่มีการเก็บค่าธรรมเนียมอยู่ที่ 1-2% ซึ่งยังไม่รวมค่าธรรมเนียมผลงานอีก (2026-04-09) [2]

Quant Investing รับมือกับหุ้นราคาแกว่งได้ยังไง?

Quant Investing จะรับมือกับความเสี่ยงผ่านระบบ Position Sizing, Stop-Loss, Volatility Targeting และ Multi-Factor Diversification ทั้งหมดนี้ช่วยให้หุ้นภายในพอร์ตปลอดภัย และยังช่วยเรื่องการกระจายความเสี่ยงได้เป็นอย่างดีด้วย

ทำไมกลยุทธ์ Quant กลับมาใช้ซ้ำแบบเดิมไม่ได้?

เพราะการใช้ซ้ำแบบเดิมจะทำให้เกิดปรากฏการณ์ Alpha Decay เมื่อกลยุทธ์ทำกำไรได้ดีและถูกเปิดเผย มีโอกาสสูงมากที่จะถูกลอกเลียนแบบ ส่งผลให้ความได้เปรียบทางสถิติหายไป นอกจากนี้โครงสร้างกฎหมายยังเปลี่ยนแปลงอยู่ตลอดเวลา การใช้แบบเดิมๆ จึงไม่สามารถสร้างผลตอบแทนระยะยาวได้

นักลงทุนใช้กลยุทธ์นี้ แบบไม่เขียนโค้ดได้หรือไม่?

ทำได้แน่นอน ตอนนี้การใช้กลยุทธ์นี้ง่ายขึ้นมาก นักลงทุนที่ต้องการลงทุนเชิงปริมาณ สามารถลงทุนผ่านกองทุน Smart Beta หรือ Factor ETFs ได้แล้ว อีกทั้งยังมีแพลตฟอร์ม Quant-as-a-Service ที่เป็นเครื่องมือและเว็บไซต์เฉพาะแล้วด้วย

ข้อสรุป Quant Investing คืออะไรกันแน่?

Quant Investing คืออะไรกันแน่ คำตอบคือ เป็นกลยุทธ์การลงทุนเชิงปริมาณ ที่ใช้ข้อมูลตัวเลข สถิติ และแบบจำลองทางคณิตศาสตร์ มาคำนวณเพื่อหาหุ้นที่ดีที่สุดในการทำกำไร เหมาะสำหรับนักลงทุนที่สนใจเรื่องตัวเลข และเก่งเรื่องการอ่านข้อมูลตัวเลข